在理財規劃範疇中，理財規劃師經常為客戶提供不同的建議，不同功效的理財產品，再配合客戶本身持有的資產來制訂合適的財富規劃及管理方案。然而，在與客戶面談的過程當中，大多數客戶沒有好好的整合，難以發揮『安全資產』應有的功能。因此，在安全資產保障規劃中，家庭信託是最多客戶選擇的規劃模式。規劃設計以建構安全資產的概念為中心，以家庭信託的資產管理形式，再整合不同的資產及理財產品，達到照顧家人的最終目的。

現實中，有很多客戶因為投資失利、生意失敗、替人做擔保、家庭糾紛、錯誤的税務規劃等等因素，讓多年辛苦所存下來的財富或家產一夕之間化為烏有，不但人生遭逢重大打擊，連妻兒的生活都面臨嚴重考驗。

歸納這些客戶的狀況，不難發現他們有個共同的因素：缺乏「安全資產」概念！一般人都以為已為自己的財產做好防衛措施，但總是一次又一次將財產直暴露在風險之下，例如買股票沒有定下「止蝕位」，一次到底，連跑的機會都沒有。

當人們在持有各類資產的時候，不論是不動產還是動產，總是希望買在最低點，賣在最高點，定存總希望存在利息較多的銀行，貸款總希望貸到最低的利率。所以資產持有的背後幾乎都存在著報酬率的追逐，渴望財富的累積可以像天那麼高，然後卻忽略了如何讓財產可以陪伴我們及子孫長長久久，財富的思維往往只考慮廣度（財產多元）及高度（財產金額），而忽略了它的深度（持有時間）及長度（傳承）。

在香港，房地產現今是大部分人致富的主因，其售價及租金價格在過去10年瘋狂上漲，引發政府的高度關注及做出相應的管制措施。過往曾接觸不少客戶以炒賣不動產起家，當時因為對經濟前景樂觀，沒有預早規劃，但當經歷97年的金融風暴，08年的金融海嘯，再加上迷你債券事件，確令不少客戶的資產值大起大落，有的甚至要宣告破產。

「二八原則」進行資產結構調整

家庭信託的設計可以幫助客戶提高對財富管理的深度，建構一套安全防護網，將資產逐步地保護下來，進而達到投資理財、節省税負、資產傳承等不同目的。以「二八原則」進行資產結構調整，只需動用每年家庭總資產的1-2%，便可從不安全的、追求報酬率的財產中移轉至安全的、穩健的家庭信託中，一直到家庭信託資產佔總資產的20%，建構情形詳如圖一：

（圖一）

最理想的做法，是夫婦二人各自成立一份家庭信託，每年將總資產1-2%的財產轉移到家庭信託當中，用以照顧自己（委託人）及配偶的未來退休安養生活、子女及孫子女的生活、敎育、殘疾、創業甚至乎結婚、生育等。

家庭信託的3個10年理財計劃

假設您們的資產都屬於圖一右方追求報酬率與不安全性的狀態，我們強烈建議投入家庭信託的財產，必須是符合安全、穩定及保本的原則，進行3個10年的理財計劃，以確定信託執行80年，可以照顧子孫一輩子。

若以1個4人家庭，每年的基本支出$240000為例，第1個10年，建議利用保險的特性，讓信託資產在第1年就能保有1000-1500萬元的水位，因為信託財產必須仰賴於委託人每年的資金投入，若委託人身故無法順利放錢進信託，則信託帳戶的錢並不足以照顧受益人，因此設計的第一步先以保險產品來確保信託的需求。

第2個10年，建議購買本國或海外的政府債券，它不但安全，而且可以讓信託資產國際化，更能加強信託的功能。

當信託運作到第3個10年，代表信託帳戶已存入一定金額，在保險及政府債券長期的資金管理下，信託財產已經具備相當的規模，足夠承擔一定的投資風險，建議選擇全球債券型基金或股票型基金進行長期投資。在30年的理財計劃完成後，家庭信託即可建立約2000萬元安考資產，肯定可以照顧家人基本生活一輩子。也有許多客戶資產在5000萬或億元以上，每每認為1-2%的轉移速度太慢，以及所產生的效果不夠理想而將額度加大，最後達到財產比率的50%或以上。

IFPC國際理財規劃師會及理財規劃師於過去10多年來致力在中、港、台等地推廣建構安全的財富價值，期間協助處理超過1000個客戶個案，發現客戶非常認同家庭信託的功用，在信託逐漸普及的香港，相信家庭信託將成為理財規劃的主流。